最近Photoshopを殆ど使っていないし、バージョンも5.5止まりなので、外していたらゴメンナサイ。

Photoshopにも、ペンツールを使っての「パス」は有りますよね。この場合そのパスを選択し、コピー＆ペーストなどで、そのままIllustratorにパスとして持ち込めます。

そうではなくて、Photoshop上でのビットマップデータに、選択範囲を設定した場合、どう云う持ち込み方をしてもIllustrator上でパス化することは出来ません。
この問題は何回か出ていますが、Photoshopのデータに対し、Illustrator側でトレースをするなどして、パスを作成する必要が有ります。

関連情報として、
http://Illustrator-ok.com/bbs_log/faq/contennts/faq_convert_1.htm#c5
この辺を参考にして下さい。